Beneficio de la compra de cartera... Haga cuentas
*José Augusto Ramírez
*Maria Nuvia Pardo Ortiz
Las obligaciones financieras como se comentaba en al artículo anterior del blog (Que se debe tener en cuenta al momento de adquirir un crédito) no son recomendables para la salud mental. Pero el sistema económico ha enseñado y seguirá enseñando que para "poder conseguir algo, debemos endeudarnos", y es aquí donde aparecen las anualidades, rentas uniformes o series uniformes; las cuales son un conjunto de pagos constantes o iguales que se repiten en períodos de tiempo constantes.
Las entidades financieras, como organizaciones autorizadas para prestar dinero al público, ofrecen el efectivo a un interés y plazo que dan a los clientes, luego el consumidor financiero paga una cuota que en la mayoría de los casos es igual o constante. Como por ejemplo:
Un cliente de una entidad financiera solicita un préstamo por $10.000.000 a un plazo de cinco años, pagando un interés del 2,5% mensual. Determinar el valor de las cuotas mensuales a pagar.
A continuación se presenta la ecuación de la anualidad vencida a valor actual, la cual contempla las variables: VA = $10.000.000, n = 60 meses, i = 2,5% mensual.
Con la ecuación, se despeja la variable R que representa el valor de la cuota mensual a pagar.
Para hacer seguimiento al crédito, la entidad financiera realiza la tabla de amortización o plan de pagos, documento que el consumidor financiero tiene derecho de solicitar y el banco esta en la obligación de dar sin ningún costo.
A continuación se incluye el plan de pagos o tabla de amortización:
Los intereses se calculan de multiplicar el saldo de la deuda por la tasa de interés.
La amortización o abono se capital, se estima de restar la cuota a los intereses. Por ejemplo, en el período 1: $323.534 - $250.000 = $73.534. Así mismo, se hace para todos los meses.
El saldo del período 1, se halla restando del saldo inmediatamente anterior, la amortización del mes 1. Este mismo procedimiento se hace para todos los meses; como el ejemplo se realizó en Excel, en la celda H4 se oprime doble click y la formulación se hace hasta el mes 60
Compra de cartera
La compra de cartera es una opción de crédito, que otra entidad financiera adquiere por el saldo que un cliente tiene en otro banco, donde ofrece una mejor (menor) tasa de interés y plazo para seguir pagando la obligación.
La compra de cartera es una de las operaciones que son de gran acogida por las personas, pues al momento de aceptar la propuesta de otro banco donde ofrecen menor tasa de interés y más plazo, el valor de la cuota a pagar disminuye con respecto a la primera opción de pago.
A continuación se incluye el siguiente ejemplo:
De acuerdo con el ejercicio que se esta desarrollando, suponga que transcurridos tres años de iniciada la obligación financiera, el cliente recibe una llamada de otro banco donde le proponen comprar la cartera (deuda) al 0,8% mensual por cinco años, pagando la primera cuota tres meses después de la nueva negociación.
Lo primero que se debe hacer es calcular el saldo de la deuda en el año tres. Es decir, en el mes 36. Las variables de la anualidad vencida a valor actual son: R = $323.533,95, i = 2,5% mensual,
n = 60 - 36 = 24. Por último, se calcula el valor actual
El saldo de la deuda en el mes 36 es $5.786.400,27, pero como el banco que ofreció comprar la cartera le propuso al cliente el beneficio de pagar tres meses después pero ahora con una tasa del 0,8% mensual, se debe llevar a valor futuro el saldo de la deuda al mes 39.
El cálculo se hace aplicando la ecuación tradicional del interés compuesto.
El nuevo saldo que debe el consumidor financiero es $5.926.387,83, el cual se va pagar a un plazo de cinco años y a un interés del 0,8% mensual.
Con la misma ecuación de la anualidad vencida a valor actual se estima las nuevas cuotas mensuales a pagar.
Las variables que componen la operación son:
VA = $5.926.387,83, n = 99 - 39 = 60, i = 0,8% mensual, R = ?
$124.754,99 es el valor de las cuotas mensuales que el cliente debe pagar por los próximos cinco años, al banco que compro la cartera.
Haciendo cuentas, se concluye lo siguiente:
- Hasta el tercer año, mes 36, el cliente pago la suma de $11.647.223, distribuidos así: $7.433.623 por concepto de intereses y $4.213.600 por abono a capital
- Al tomar la decisión de aceptar la compra de cartera, el cliente pagaría $7.485.229, de los cuales $1.558.912 corresponde a intereses y $5.926.388 equivale a los abonos a capital. Es decir, el total pagado fue de $19.132.522
- Sí el cliente no hace compra de cartera y se somete a las condiciones iniciales, pagaría finalmente la suma de $19.412.038
Al comparar las propuestas se obtiene:
Como se observa en el gráfico, el beneficio para el cliente es de $279.516
Conclusión
El cliente "consumidor financiero", duró ocho años con la deuda, los tres primeros años con un banco y cinco años con el que le compro la cartera. Al final de ese plazo, el beneficio fue de $279.516
El mejor escenario de la compra de cartera que le conviene al cliente sería:
El mejor escenario de la compra de cartera que le conviene al cliente sería:
- Aprovechar los tres meses de gracia que el banco le da, para que pague la primera cuota de la nueva alternativa de financiación.
- Que en la compra de cartera no le difieran el saldo de la deuda a otros cinco años, sino a dos, que serían los períodos que le faltarían por pagar en la condición inicial. De ser así, haciendo cuentas se tiene como resultado: $11.647.223 fue lo que pagó en la financiación inicial, más $6.382.704 sí el banco le compra la cartera al 0,8% mensual por dos años. En total, pagaría $18.029.926. Es decir, el ahorro es de $1.382.111
"Así como el rico gobierna al pobre, el que pide prestado es sirviente del que presta".
(Proverbios 22:7)
